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市场上有很多人在放“高利贷”，但做放债生意的也得需要钱啊，这些“高利贷”的钱又是从哪里来的呢，这些钱的成本又是多少呢？下面就给大家介绍一下。

1、自有资金放款。这部分前面提到过，财团背景、商会背景、土豪背景、草根背景、黑道背景都会有自有资金。在民间借贷这条路上，自有资金当然是最好的，没有流动性风险、只需要考虑收益。因为借了别人的，始终都是要还的，突然被抽贷，对放贷人自己的影响比较大。自有资金看起来似乎不用利息，那是不是0成本呢？必然也不是，这里有一个机会成本(opportunity cost)，啥叫机会成本？就是这些钱如果不拿来放贷，而是做别的事情，也是有收益的。例如本来100万开餐厅也能每年赚10万，那么你如果把钱拿来放贷了，这本来开餐厅每年赚10的万就叫机会成本。回归到资金成本上，这部分自有资金的机会成本大体上我们定位本金×央行定期存款上浮的风险利率，这个利率学术上称为无风险利率，大概年化4%左右(当然每个人自己设定的机会成本都不一样，你认为自己投资渠道广而且安全，也可以定无风险利率为10%或是20%)

2、银行借入资金。这里基本上是小额贷款公司的一个最重要的融资渠道，比如说中安跟杭州银行合作，富昌跟中国银行合作。银行会给小贷公司一个授信，当小贷公司来了一个单，资料上传、审核无误，银行复核资料无误后由银行直接放款给客户。到期还款的时候呢，也是银行直接从客户的还款账号里扣。如果卡里没钱，客户就要把钱转到还款账户，通知扣款。从银行渠道来的资金成本也不高，也就是银行利率而已，在10%以内。银行的授信的好处是利率低，问题在于银行的授信是有最大限额的，也可能随时撤回的。出现坏账的时候，小贷公司也需要自己垫付。

3、基金借入资金。理论上，小贷公司是不能直接融资的，发信托、发债、发基金都是没有直接权限的，想对接的难度也极大。但是有一个转个弯子发债的方法：设立有限合伙“基金”。这个是很多产业在民间融资的一个通用手法，像政府基建项目、一些地产项目等等，都会通过“有限合伙”的形式募集资金。有限合伙分为GP、LP，前者是一般合伙人，承担无限连带责任，这个一般是项目方的关联企业或者实际的担保方，如果项目不能如期兑付是承担连带责任的。后者是有限合伙人，只承担出资的那部分有限责任。小贷公司通过这个渠道的资金成本有高有低，高的能到12%到18%，低的在10%以下。目前有限合伙的市场还是偏乱，质量好的和差的是天上地下、千差万别，一般投资人也只懂看看公司装修，没有太大风险辨识能力，说实话，投资基本上被忽悠的份，还不如做的好的P2P。

4、私人老板资金。这个资金来源一般都是草根型和黑道型放贷者用得比较多，在放贷的过程中，也逐渐认识一些有闲钱的大老板或是本地土豪，钱不知道往哪投资，就会自己开一个贷款公司，或是给一些懂放贷的个人，或三五百万，或几千万，或几个亿不等。好处就是一般不用担风险，即使出了问题老板可能拿你也没办。法除非放贷人与老板有一个私下承诺最低利率的协议，那就必须要自己承担超额风险，当然也可以获取超额利润，这个就看是怎么谈的。这种融资成本从10%到1分到4分不等，看找到的老板期望收益如何。这个渠道好处就是土豪老板钱多，有些要求利率也不高，不会太管你业务怎么去做，只要能赚钱就行，坏处就是老板可能随时抽离资金，要么是自己实业要用，要么不想玩儿了都可能，那么放贷人的事业就会受到一定影响。例如放贷人为了拓展业务，可能租了场地、装修豪华、聘了一批业务员甚至社会上的兄弟，如果突然老板的资金被抽走，后果是很严重的。因为没钱放就没有收入来源，底下的人都是要吃饭的，前期的投入也是需要后期回本的。

5、P2P平台资金。除开小贷公司从有利网拿资金的成本不说，其他线下做贷款的P2P平台，其单单资金成本在15%到20%不等(高息的暂且不在讨论范围)。另外还有每月千分之二、千分之三的充值成本、推广成本。P2P的资金成本算起来每月在1分8到2分，可以说在所有的民间借贷资金来源渠道中不是最高的，但绝对不是最低的，而且是偏高的。中安信业看似从有利网、银行拿到低的资金成本，但是其技术系统成本、内部管理成本非常高。据说每年花在新人培训的费用上就是几百上千万，场地租金的成本更不用说，市中心一楼的门店，每月都是十几万的成本，十几二十家店，其综合成本可想而知。

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